Warren Buffett: Het Orakel van Omaha
Warren Buffett is een van de meest succesvolle beleggers ter wereld. Als voorzitter en CEO van Berkshire Hathaway heeft hij het bedrijf getransformeerd van een kleine textielfabriek tot een reusachtig conglomeraat.
Buffett was een leerling van Benjamin Graham, en begon met het kopen van ondergewaardeerde bedrijven. Onder impuls van Charlie Munger schakelde hij over naar het kopen van uitstekende bedrijven tegen een redelijke prijs in plaats van redelijke bedrijven aan fantastische prijzen. Zijn scherpe zakelijk inzicht en bescheiden levensstijl maken hem tot een uniek figuur in de beleggingswereld.
Charlie Munger: De stille kracht van Berkshire
Charlie Munger was de vicevoorzitter van Berkshire Hathaway en rechterhand van Warren Buffett. Hoewel hij minder bekend dan Buffett was, heeft Munger een cruciale rol gespeeld in het vormgeven van de beleggingsstrategie van Berkshire.
Munger staat bekend om zijn scherpe uitspraken en neemt zelden een blad voor de mond. Hij heeft vaak kritiek op vermogensbeheerders en vindt het jammer dat veel jong talent wordt aangetrokken door bedrijven op Wall Street.
Hij is een fervente voorstander van concentratie in een handvol bedrijven en is tegen diversificatie. Zijn invloed is duidelijk zichtbaar in de lange-termijnbeleggingsstrategie van Berkshire Hathaway. Hierin wordt geduld gecombineerd met extreme besluitvaardigheid. Waarbij Berkshire jaren op een cashreserve kan zitten om dan op zeer korte termijn een grote deal te sluiten om een bedrijf te kopen.
Peter Lynch: De man achter Magellan
Peter Lynch is een legende in de wereld van beleggingsfondsen. Hij is vooral bekend om zijn tijd als beheerder van het Fidelity Magellan Fund. Tussen 1977 en 1990 leidde Lynch het fonds naar een gemiddeld jaarlijks rendement van 29%, waarmee het een van de best presterende fondsen van die periode werd.
Lynch’s benadering, gekenmerkt door zijn beroemde motto “invest in what you know”, moedigt beleggers aan om te beleggen in bedrijven waarvan ze de producten en diensten begrijpen. Zijn boeken, waaronder “One Up on Wall Street” en “Beating the Street”, blijven invloedrijke lectuur voor zowel beginnende als meer ervaren beleggers.
Li Lu: Van studentenleider tijdens het Tiananmenprotest tot protégé van Munger
Li Lu is de oprichter en voorzitter van Himalaya Capital, een investeringsfonds dat zich concentreert op Chinese bedrijven. Tijdens het Tiananmenprotest was hij een van de studentenleiders die op de zwarte lijst van de Chinese overheid kwam te staan. Hierdoor moest hij onderduiken en via Hong Kong naar de Verenigde Staten vluchten.
In de Verenigde Staten studeerde hij aan Columbia University en werd hij de eerste student die gelijktijdig drie diploma’s behaalde. Na een korte periode als investment banker bij Donaldson, Lufkin and Jenrette richtte hij zijn eigen investeringsfonds op. Hij werd via vrienden voorgesteld aan Charlie Munger waarmee hij bevriend geraakte. Li Lu is de enige persoon waaraan Charlie Munger geld heeft toevertrouwd om voor hem te laten beleggen.
Jim Simons: De wiskundige die Wall Street veroverde
Jim Simons, een voormalig wiskundige en codebreker, is de oprichter van Renaissance Technologies, een van ’s werelds meest succesvolle hedgefondsen. Bekend om zijn kwantitatieve benadering van beleggen, heeft Simons de financiële wereld gerevolutioneerd door complexe wiskundige modellen en algoritmen toe te passen op de handel.
Zijn vlaggenschipfonds, het Medallion Fund, staat bekend om zijn buitengewone rendementen en heeft de grenzen van kwantitatieve analyse in beleggen verlegd. Simons’ succes toont aan hoe niet-traditionele benaderingen in de financiële wereld kunnen leiden tot opmerkelijke resultaten. Hij schreef onder andere het boek “The Man Who Solved The Market”.
Michael Burry: The Big Short
Michael Burry is de oprichter van Scion Capital en is vooral bekend vanwege zijn voorspelling van de subprime hypotheekcrisis van 2008. Door diepgaand onderzoek in CDO’s kon hij profiteren van een ineenstorting van de Amerikaanse huizenmarkt.
Zijn beslissing om zwaar in te zetten tegen de Amerikaanse vastgoedmarkt bleek uiterst winstgevend. Zijn verhaal is prominent aanwezig in Michael Lewis’ boek “The Big Short” en de gelijknamige film, waarin zijn unieke karakter en onconventionele beleggingsstrategieën worden belicht.
Benjamin Graham: De grondlegger van waardebeleggen
Benjamin Graham, vaak beschouwd als de grondlegger van waardebeleggen, was een invloedrijke econoom en professionele belegger. Zijn boeken “Security Analysis” (mede-geschreven met David Dodd) en “The Intelligent Investor” worden beschouwd als een van de belangrijkste boeken voor beleggers.
Graham heeft belangrijke concepten bedacht zoals ‘Mr. Market’ en ‘veiligheidsmarge’. Zijn filosofie heeft talloze beleggers beïnvloed, waaronder Warren Buffett en Bill Ruane. Hoewel zijn boeken lang geleden geschreven zijn, blijven de concepten tot op vandaag toepasbaar.
Sir John Templeton: Pionier van globaal beleggen
Sir John Templeton, oprichter van de Templeton Growth Fund, was een pionier in het veld van internationaal beleggen. Hij zag de waarde in het zoeken naar beleggingskansen wereldwijd, lang voordat beleggen in het buitenland als haalbaar gezien werd.
Templeton was beroemd om zijn contrarische beleggingsstijl, vaak investerend in landen en bedrijven die door anderen werden genegeerd of onderschat. Zijn filosofie was gebaseerd op het idee dat de beste kansen vaak te vinden zijn op plaatsen waar niemand anders kijkt. Templeton onderscheidde zich door zijn nuchtere benadering en zijn nadruk op spiritualiteit in het leven en in beleggen.
Chase Coleman: Een van de Tiger Cubs
Chase Coleman is de oprichter van Tiger Global Management en was een van de “Tiger Cubs” . De Tiger Cubs zijn een groep beleggers die gewerkt hebben onder de leiding van de legendarische Julian Robertson van Tiger Management.
Coleman heeft een uitzonderlijke reputatie opgebouwd in het beleggen in technologie- en internetbedrijven, zowel in de VS als in opkomende markten zoals China en India. Zijn fonds is bekend om zijn agressieve groeistrategieën en heeft aanzienlijke investeringen gedaan in enkele van de grootste technologische successen van de afgelopen decennia.
David Tepper: De koning van distressed debt
David Tepper, oprichter van Appaloosa Management, is bekend om zijn expertise in distressed debt en andere risicovolle beleggingen. Zijn vermogen om waarde te vinden in de meest uitdagende marktomstandigheden heeft hem tot een van de meest succesvolle hedgefondsmanagers van zijn generatie gemaakt. Tepper’s benadering is vaak contrair, en hij heeft aanzienlijke winsten behaald door te investeren in bedrijven die door de meeste beleggers werden afgeschreven.
